Świeradów Zdrój pensjonaty leży w południowo-zachodniej części Dolnego Śląska, a mówiąc ściślej w jednym z pasm Sudetów Zachodnich, mianowicie w Górach Izerskich. Góry te zamykają od zachodu Kotlinę Jeleniogórską.
Świeradów Zdrój położony jest między masywami Wysokiego i Kamienickiego Grzbietu. Urocza kotlina, w której leży miasteczko, zamknięta jest zboczami Stogu (1107 m) od południa, Zajęcznika (595 m) od północnego zachodu oraz Sępiej Góry (8:29 m), należącej do Grzbietu Kamienickiego, od strony północno-wschodniej.
Środkiem kotliny przepływa rzeka Kwisa, będąca najdłuższym dopływem Bobru. Zabudowania uzdrowiska znajdują się na poziomie od,470 do 650 m npm.
Administracyjnie miejscowość należy do powiatu Lwówek Śląski, który znajduje się w granicach województwa dolnośląskiego.